(เพิ่มเติม) ภาวะตลาดหุ้นไทย: แนวโน้มดัชนีเช้าลุ้นฟื้นเล็ง Sentiment ดีตามดาวโจนส์-ราคาน้ำมันดีดขึ้น

อย่างไรก็ดี น้ำหนัก long term ให้ติดตามการประกาศผลประกอบการงวดไตรมาส 4/57 ของบริษัทจดทะเบียน และติดตามต่อเนื่องไปปี 2558 ว่าจะมีการเติบโตได้ต่อเนื่องหรือไม่ ซึ่งคิดว่า view น่าจะออกมาดีกว่าปีก่อน(2557)

ด้านตลาดหุ้นอื่นในภูมิภาคเอเชียเช้านี้ส่วนใหญ่จะอยู่ในแดนลบเล็กน้อย ส่วนบ้านเราภาพตลาดโดยรวมน่าจะเป็นลักษณะของการแกว่งตัวระยะสั้นก่อน เนื่องจากมีเรื่องการลอบวางระเบิดที่เกิดขึ้นได้รบกวนอยู่ และยังต้องติดตามเหตุการณ์ต่อไป

พร้อมให้กรอบการแกว่งไว้ที่ 1,570-1,590 จุด

ประเด็นของการพิจารณาการลงทุน

• ตลาดหุ้นนิวยอร์คล่าสุด(2 ก.พ.58)ดัชนีดาวโจนส์ปิดที่ 17,361.04 จุด พุ่งขึ้น 196.09 จุด(+1.14%), ดัชนี NASDAQ ปิดที่ 4,676.69 จุด เพิ่มขึ้น 41.45 จุด(+0.89%), ดัชนี S&P500 ปิดที่ 2,020.85 จุด เพิ่มขึ้น 25.86 จุด(+1.30%)
• ตลาดหุ้นเอเชียเปิดเช้าวันนี้ ดัชนี NIKKEI 225 ตลาดหุ้นญี่ปุ่น เพิ่มขึ้น 96.56 จุด, ดัชนี SSE Composite ตลาดหุ้นจีน เพิ่มขึ้น 27.79 จุด, ดัชนี HSI ตลาดหุ้นฮ่องกง เพิ่มขึ้น 57.75 จุด, ดัชนี TAIEX ตลาดหุ้นไต้หวัน เพิ่มขึ้น 7.48 จุด, ดัชนี KOSPI ตลาดหุ้นเกาหลีใต้ เพิ่มขึ้น 7.43 จุด และดัชนี FTSE STI ตลาดหุ้นสิงคโปร์ ลดลง 1.52 จุด

ส่วนตลาดหุ้นมาเลเซียปิดทำการวันนี้ เนื่องในเทศกาลไทปูซัม

• ตลาดหุ้นไทยปิดล่าสุด(2 ก.พ.58)1,582.70 จุด เพิ่มขึ้น 1.45 จุด(+0.09%)
• นักลงทุนต่างชาติขายสุทธิ 405.80 ล้านบาท เมื่อวันที่ 2 ก.พ.58
• ราคาน้ำมันดิบ WTI ส่งมอบเดือน มี.ค.ในตลาดไนเม็กซ์ปิดทำการล่าสุด(2 ก.พ.58) ปิดที่ 49.57 ดอลลาร์/บาร์เรล เพิ่มขึ้น 1.33 ดอลลาร์
• ค่าการกลั่นอ้างอิงตลาดสิงคโปร์ปิดล่าสุด(2 ก.พ.58)ที่ 7.56 เหรียญสหรัฐฯ/บาร์เรล
• เงินบาทเปิด 32.51/52 แนวโน้มแข็งค่าต่อ
• นักธุรกิจไทย-เทศหนุนคงกฎอัยการ จับตารัฐบาลคุมสถานการณ์ หวังเจ้าหน้าที่ชี้แจงข้อเท็จจริงเหตุลอบวางระเบิดสยามโดยเร็ว หากยืดเยื้อกระทบเชื่อมั่นขณะภาคท่องเที่ยวชี้ยังไม่กระทบ เรียกร้องเร่งตรวจสอบข้อเท็จจริงโดยเร็ว หวั่นยืดเยื้อส่งผลกระทบ
• รมว.คลัง เผยเหตุระเบิดกรุงเทพฯ ย่านใจกลางเศรษฐกิจเมื่อคืน 1 ก.พ.ที่ผ่านมา ถือว่ากระทบกับเศรษฐกิจของไทยอย่างปฏิเสธ ไม่ได้ แต่จะมากหรือน้อยยังประเมินรถร่วมโวยไม่ได้ เนื่องจากหลังเกิดระเบิดก็มีการปล่อยข่าวลือ เช่น ฝ่ายตรงข้ามรัฐบาลก็กล่าวหาว่าเป็นการสร้างสถานการณ์เพื่อคงกฎอัยการศึก ก็ต้องให้ฝ่ายเจ้าหน้าที่ตำรวจและฝ่ายความมั่นคงตรวจสอบว่าระเบิดเกิดจากอะไร เพื่อให้เกิดความมั่นใจ ไม่มีการตีความไปต่างๆ นานากัน
• กระทรวงพาณิชย์ยังคงเป้าหมายเงินเฟ้อปี 2558 ไว้ที่ระดับ 1.8-2.5% แต่ในเดือน มี.ค.อาจทบทวนเป้าหมายเงินเฟ้อใหม่ เพราะสมมติฐานที่คำนวณเงินเฟ้อเปลี่ยนแปลงไป เดิมคาดว่าน้ำมันดิบตลาดดูไบอยู่ที่ 90-110 เหรียญสหรัฐ/บาร์เรล อัตราแลกเปลี่ยน 32-34 บาท/เหรียญสหรัฐ และเศรษฐกิจไทยเติบโต 4.5% แต่ขณะนี้เศรษฐกิจไทยคาดการณ์ใหม่ว่าจะเติบโต 3.5% ส่วนราคาน้ำมันดิบตลาดโลกก็ปรับลดลงมา 40-50 เหรียญสหรัฐ/บาร์เรล
• ตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทยปลื้มมาตรการสกัดหุ้นร้อนได้ผล ฟุ้งยังไม่มีหลักทรัพย์ตัวใดต้องใช้เกณฑ์ Cash Balance ครั้งที่ 3 เล็งเพิ่มสัดส่วนนักลงทุนสถาบันเป็น 50:50 หวังลดความผันผวนของดัชนีระยะยาว รวมถึงสนับสนุนให้ บลจ. ออกกองทุนรวมหุ้น เพราะจากสถิติพบกองทุนรวมหุ้นจะมีผลตอบแทนที่มากกว่ากองทุนรวมประเภทอื่นเสมอ ด้านนักวิเคราะห์เตือนดัชนีเดือนกุมภาพันธ์ยังคงผันผวน เพราะรับข่าวดีไปหมดแล้ว แนะนำให้นักลงทุนเน้นหุ้นขนาดกลางที่มีประเด็นการลงทุนน่าสนใจ เช่น การลงทุนภาครัฐฯ หุ้นที่แนวโน้มผลประกอบการฟื้นตัว และหุ้นปันผลเด่น
• นายไกรสีห์ กรรณสูต กรรมการกำกับกิจการพลังงาน (กกพ.) หรือเรกูเลเตอร์ เปิดเผยว่า จากภาวะอัตราการเติบโตทางเศรษฐกิจของประเทศชะลอตัวต่อเนื่องส่งผลให้ปริมาณสำรองไฟฟ้าปรับสูงขึ้น ปัจจุบันอยู่ที่ประมาณ 20-25% จะค่อยๆ ไต่ระดับสูงถึง 42% ระหว่างปี 2566-2567 จึงอยู่ระหว่างการเจรจากับการไฟฟ้าฝ่ายผลิตแห่งประเทศไทย (กฟผ.) รวมถึงผู้ผลิตไฟฟ้าจากเอกชนรายใหญ่ (ไอพีพี) และรายเล็ก(เอสพีพี)เพื่อให้เลื่อนสร้างโรงไฟฟ้าออกไปเป็นหลังปี 2568 แทน

*หุ้นเด่นวันนี้

• BGH(ธนชาต)"ซื้อ"เป้า 22.30 บาท และเป้าระยะสั้น 19.20 บาท คาดการณ์ผลการดำเนินงาน 4Q14 เติบโตแข็งแกร่ง +25% y-y และ -0.9% q-q ที่ 1.75 พันล้านบาท สนับสนุนโดยจำนวนผู้ป่วยในประเทศ(OPD +9% และ IPD +17% y-y) และต่างประเทศ (OPD +5% และ IPD +6% y-y) ที่ขยายตัวต่อเนื่อง รวมไปถึงค่ารักษาภยาบาลต่อใบเสร็จเฉลี่ยของแต่ละโรงพยาบาลเพิมขึ้น 6-8%...สำหรับรายได้ในช่วงเดือน ม.ค. เพิ่มขึ้น ~10% y-y
• BLA(ธนชาต)"ซื้อ"เป้า 57.50 บาท และระยะสั้นลุ้นทะลุแนวต้าน 52 ไปที่ 56.50 บาท ด้วยปัจจัยสนับสนุนจากผลการดำเนินงานผ่านจุดต่ำสุดใน 3Q14 ไปแล้ว และคาดการณ์กลับมามีกำไร ~500 ล้านบาทใน 4Q14 ซึ่งมีแนวโน้มที่กำไรจะออกมาดีกว่าคาด และภาระตั้งสำรองที่ลดลงส่งผลให้ BLA จะกลับมาทำกำไรได้ 5.3 พันล้านบาทปีนี้ หรือ +415% y-y และ 3) ด้วย ROE ที่กลับมาขยายตัวเป็น 17-21% ในปี 2015-16
• PTT(เมย์แบงก์ กิมเอ็ง)“ซื้อเก็งกำไร"เป้า 397 บาท คาดว่าหุ้นกลุ่มพลังงานจะได้รับ Sentiment เชิงบวกจากการปรับตัวขึ้นของราคาน้ำมันดิบ NYMEX เป็นวันที่ 2 ติดต่อกัน +2.7% dod เป็น US$49.57/barrel และยืนเหนือระดับ US$50.00/barrel เป็น US$50.36/barrel เช้านี้ และคาดว่าผลประกอบการ 1Q58 จะดีขึ้น qoq จากผลขาด Stock loss ที่ลดลง หรืออาจไม่มีผลขาดทุน Stock loss ได้เช่นกัน หากราคาน้ำมันดิบ Dubai แกว่งตัวเหนือบริเวณ US$55.00 /barrel ได้ เทียบกับสิ้นสุด ธ.ค.2557 ที่ US$55.84/barrel และราคาปัจจุบันที่ US$53.73/barrel
• TRUE(เมย์แบงก์ กิมเอ็ง)"ซื้อเก็งกำไร"เป้า 14.60 บาท มีปัจจัยบวกรออยู่จาก 4Q57 คาดพลิกเป็นกำไรสุทธิราว 1-1.5 พันล้านบาทจากการบันทึกกำไรพิเศษการโอนเสาโทรคมนาคมราว 2,000 ต้นให้กับ TRUEIF และค่าใช้จ่ายดอกเบี้ยลดลงอย่างมีนัยสำคัญจากการชำระคืนหนี้ระยะยาวจำนวน 5.5 หมื่นล้านบาทหลังได้รับเงินเพิ่มทุน 6.5 หมื่นล้านบาท ฐานะการเงินแข็งแกร่งโดย Net DE ลดเหลือเพียง 0.4 เท่าจะสะท้อนผ่านผลประกอบการปี 58 พลิกเป็นกำไรปกติ 1.29 หมื่นล้านบาท และวานนี้ TRUE ขายสินทรัพย์เพิ่มเติมให้ TRUEIF อีก 10,000–14,000 ล้านบาท เบื้องต้นบันทึกกำไรพิเศษราว 2,000–2,900 ล้านบาท
• PTTGC(กรุงศรี)"ซื้อ"เป้า 70 บาท ผลประกอบการปี 58 แข็งแกร่ง แผนการลงทุนต่างประเทศชัดเจน โดยคาดกำไรสุทธิปี 58 กลับมาขยายตัวโดดเด่น 94%YoY แม้ว่าจะคาดผลประกอบการ 4Q57 พลิกเป็นขาดทุนสุทธิ 4.61 พันล้านบาท ราคาน้ำมันดิบตกต่ำหนุนค่าการกลั่นพื้นฐาน แต่กดดันให้มีผลขาดทุนสต๊อกน้ำมันสูง ส่วนธุรกิจโอเลฟินส์แข็งแกร่งสวนทางอะโรเมติกส์ที่อ่อนแอ