กรุงเทพฯ--29 ส.ค.--ฟิทช์ เรทติ้งส์
บริษัท ฟิทช์ เรทติ้งส์ (ประเทศไทย) จำกัด ประกาศคงอันดับเครดิตภายในประเทศ (National Rating) ระยะยาวของหุ้นกู้ค้ำประกันมูลค่า 2.9 พันล้านบาท ครบกำหนดไถ่ถอนเดือนเมษายน 2559 ของบริษัท กัลฟ์ โคเจนเนอเรชั่น จำกัด หรือ GCC ที่ระดับ ‘AA(tha)’ แนวโน้มอันดับเครดิตเป็นลบ
ปัจจัยที่มีผลต่ออันดับเครดิต
การค้ำประกันจาก Depfa: อันดับเครดิตของหุ้นกู้สะท้อนถึงการค้ำประกันเงินต้นและดอกเบี้ยโดยไม่มีเงื่อนไข และไม่สามารถยกเลิกได้จาก Depfa Bank plc หรือ Depfa ซึ่งปัจจุบันได้รับการจัดอันดับเครดิตสากลระยะยาวสกุลเงินต่างประเทศ (International Long-term Foreign-Currency Issuer Default Rating) ที่ ‘BBB+’ แนวโน้มอันดับเครดิตเป็นลบ
อันดับเครดิตสากลระยะยาวสกุลเงินต่างประเทศ (Long-term Foreign-Currency Issuer Default Rating) ของ Depfa ที่ระดับ ‘BBB+’ ดังกล่าวอยู่ต่ำกว่าอันดับเครดิตสากลระยะยาวสกุลเงินภายในประเทศ (Long-term Local-Currency Issuer Default Rating) ของประเทศไทยในปัจจุบันที่ ‘A-’ หนึ่งระดับ ซึ่งเทียบเท่ากับอันดับเครดิตภายในประเทศที่ระดับ ‘AA(tha)’ โดยแนวอันดับเครดิตเป็นลบของหุ้นกู้ค้ำประกัน สะท้อนถึงแนวโน้มอันดับเครดิตของ Depfa
ตัวแทนจัดหาแหล่งเงินกู้: GCC เป็นตัวแทนออกหุ้นกู้ให้แก่บริษัทที่เกี่ยวข้องซึ่งได้แก่ บริษัท หนองแค โคเจนเนอเรชั่น จำกัด หรือ NKCC และ บริษัท สมุทรปราการ โคเจนเนอเรชั่น จำกัด หรือ SCC โดยเงินที่ได้รับจากการออกหุ้นกู้ได้ถูกนำไปใช้ในการชำระคืนเงินกู้ระยะยาวของ GCC และเป็นเงินให้กู้ยืมระหว่างบริษัทแก่ NKCC และ SCC เพื่อชำระคืนเงินกู้เดิม ดังนั้นแหล่งเงินที่ใช้ในการชำระคืนหุ้นกู้มาจาก กระแสเงินสดจากการดำเนินการของ GCC และเงินที่ได้รับจากการชำระคืนเงินให้กู้ยืมระหว่างบริษัทจาก NKCC และ SCC
ปัจจัยที่อาจมีผลกระทบต่ออันดับเครดิตในอนาคต
การเปลี่ยนแปลงอันดับเครดิตของ Depfa และอันดับเครดิตสากลสกุลเงินในประเทศ (International Long-term Local-Currency Issuer Default rating) ของประเทศไทยที่ ‘A-’ ที่อาจเกิดขึ้นในอนาคต อาจส่งผลกระทบต่ออันดับเครดิตภายในประเทศของหุ้นกู้ค้ำประกันดังกล่าวได้ โดยที่การปรับเปลี่ยนอันดับเครดิตสากลหนึ่งอันดับ อาจนำไปสู่การปรับเปลี่ยนอันดับเครดิตภายในประเทศมากกว่าหนึ่งอันดับได้
สำหรับข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับ Depfa สามารถดูได้จาก รายงาน Credit Update Report ของ Depfa ลงวันที่ 27 พฤศจิกายน 2555 และประกาศหัวข้อ “Fitch Affirms Depfa Bank at ‘BBB+’; Negative Outlook’” ลงวันที่ 16 กรกฎาคม 2556 ที่ www.fitchratings.com