ข้อบังคับ
หมวด 600 การจัดให้มีการซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้า
ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าอาจกำหนดให้มีการซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าแบบใด ๆ ได้ตามที่เห็นสมควรและเมื่อได้รับความเห็นชอบจากสำนักงาน ก.ล.ต. โดยให้แบบของสัญญาซื้อขายล่วงหน้าเป็นไปตามที่ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้ากำหนด
เมื่อสมาชิกร้องขอหรือมีเหตุจำเป็นและสมควร ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าอาจกำหนดให้มีการจัดให้มีการซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าออปชั่นที่มีราคาใช้สิทธิอื่นเพิ่มเติมนอกจากที่กำหนดไว้ในแบบของสัญญาซื้อขายล่วงหน้าได้ และตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าอาจพิจารณาไม่จัดให้มีการซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าออปชั่นใน Options series ใด Options series หนึ่งที่ไม่มีฐานะคงค้าง
(*เพิ่มเติมหลักเกณฑ์ 601.01โดยข้อบังคับของบริษัท ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (ประเทศไทย) จำกัด (มหาชน) ลงวันที่ 2 กรกฎาคม 2550 ซึ่งมีผลใช้บังคับตั้งแต่วันที่ 16 กรกฎาคม 2550 เป็นต้นไป)
ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าอาจกำหนดให้มีการจัดให้มีการซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้า Single Stock Futures หรือพิจารณาดำเนินการใด ๆ เมื่อบริษัทจดทะเบียนที่ออกหุ้นสามัญที่เป็นสินค้าอ้างอิงมีการทำรายการที่มีผลกระทบต่อหุ้นอ้างอิง (Corporate Action) ระงับการซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้า Single Stock Futures หรือยกเลิกสัญญาซื้อขายล่วงหน้า Single Stock Futures ที่มีสินค้าอ้างอิงเป็นหุ้นสามัญที่เป็นหลักทรัพย์จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์หุ้นสามัญใดหุ้นสามัญหนึ่งได้ ตามหลักเกณฑ์ที่ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้ากำหนด
(*ความในหลักเกณฑ์ 601.02 เดิมถูกยกเลิกและให้ใช้ความใหม่นี้แทนโดยข้อบังคับของบริษัท ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (ประเทศไทย) จำกัด (มหาชน) ลงวันที่ 26 กรกฎาคม 2562 ซึ่งมีผลใช้บังคับตั้งแต่วันที่ 30 กรกฎาคม 2562 เป็นต้นไป)
ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าอาจกำหนดให้มีการจัดให้มีการซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้า Sector Futures หรือระงับการซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้า Sector Futures ได้ตามหลักเกณฑ์ที่ตลาดกำหนด
(*เพิ่มเติมหลักเกณฑ์ 601.03 โดยข้อบังคับของบริษัท ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (ประเทศไทย) จำกัด (มหาชน) ลงวันที่ 14 กันยายน 2555 ซึ่งมีผลใช้บังคับตั้งแต่วันที่ 29 ตุลาคม 2555 เป็นต้นไป)
ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าอาจแก้ไขเปลี่ยนแปลงแบบของสัญญาซื้อขายล่วงหน้าที่ซื้อขายในตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าได้เมื่อได้รับความเห็นชอบจากสำนักงาน ก.ล.ต. โดยให้การแก้ไขเปลี่ยนแปลงดังกล่าวมีผลตามที่ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้ากำหนด
ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าอาจเพิกถอนแบบของสัญญาซื้อขายล่วงหน้าแบบใด ๆ ได้ตามที่เห็นสมควรและเมื่อได้รับความเห็นชอบจากสำนักงาน ก.ล.ต. โดยให้การเพิกถอนดังกล่าวมีผลตามที่ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้ากำหนด
ให้แบบของสัญญาซื้อขายล่วงหน้ามีรายการ ข้อความและรายละเอียดตามที่ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้ากำหนด
เพื่อประโยชน์ในการกำกับดูแลการซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้า ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าอาจกำหนดให้บุคคลใดรายงานจำนวนการถือครองสัญญาซื้อขายล่วงหน้า เมื่อบุคคลนั้นมีการถือครองสัญญาซื้อขายล่วงหน้าตามจำนวนที่กำหนดในแบบของสัญญาซื้อขายล่วงหน้า หรือเมื่อตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้ากำหนด
การนับจำนวนและการรายงานการถือครองสัญญาซื้อขายล่วงหน้าตามวรรคหนึ่งให้เป็นไปตามหลักเกณฑ์ เงื่อนไขและวิธีการที่ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้ากำหนด
*606 วันสุดท้ายของการซื้อขาย (Last Trading Day) และวันครบกำหนดอายุสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (Expiration Date)
วันสุดท้ายของการซื้อขาย หมายถึง วันสุดท้ายของการซื้อขายตามที่กำหนดไว้ในแบบของสัญญาซื้อขายล่วงหน้า
ในกรณีที่วันสุดท้ายของการซื้อขายตรงกับวันหยุดทำการซื้อขาย ให้ถือเอาวันทำการสุดท้ายก่อนวันหยุดทำการดังกล่าวเป็นวันสุดท้ายของการซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้า
ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าอาจประกาศกำหนดวันสุดท้ายของการซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าแตกต่างไปจากที่กำหนดในแบบของสัญญาซื้อขายล่วงหน้าหรือตามวรรคสองได้ในกรณีที่วันสุดท้ายของการซื้อขายตรงกับวันหยุดทำการของตลาดสินค้าอ้างอิงหรือในกรณีอื่นใดที่ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าเห็นว่าจำเป็นและสมควรทั้งนี้ ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าจะประกาศให้ทราบเป็นการล่วงหน้า
วันครบกำหนดอายุสัญญาซื้อขายล่วงหน้า หมายถึง วันถัดจากวันสุดท้ายของการซื้อขาย ยกเว้นจะกำหนดไว้เป็นอย่างอื่นในแบบของสัญญาซื้อขายล่วงหน้า
ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าอาจประกาศกำหนดวันครบกำหนดอายุสัญญาซื้อขายล่วงหน้าแตกต่างไปจากวรรคหนึ่งได้ในกรณีที่ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าเห็นว่าจำเป็นและสมควร ทั้งนี้ ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าจะประกาศให้ทราบเป็นการล่วงหน้า
ในวันครบกำหนดอายุสัญญาซื้อขายล่วงหน้า ให้ภาระหรือสิทธิของผู้ซื้อและผู้ขายอันเนื่องมาจากการซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าสิ้นสุดลง
(*ความในหลักเกณฑ์ 606 เดิมถูกยกเลิกและให้ใช้ความใหม่นี้แทน โดยข้อบังคับของบริษัท ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (ประเทศไทย) จำกัด (มหาชน) ลงวันที่ 20 กันยายน 2554 ซึ่งมีผลใช้บังคับตั้งแต่วันที่ 17 ตุลาคม 2554 เป็นต้นไป)
ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าอาจพิจารณาให้การเสนอซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าไม่เป็นไปตามการเปลี่ยนแปลงของราคาซื้อขายสูงสุดในแต่ละวันที่กำหนดในแบบของสัญญาซื้อขายล่วงหน้าได้ในวันแรกที่เริ่มทำการซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าแบบใด ๆ หรือในกรณีอื่นที่ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้ากำหนด
ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าจะกำหนดราคาสำหรับการส่งมอบหรือใช้อ้างอิงเพื่อคำนวณส่วนต่างของราคาเพื่อใช้ในการชำระหนี้ประจำวัน โดยหลักเกณฑ์ เงื่อนไข และวิธีการให้เป็นไปตามที่ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้ากำหนด
ในกรณีที่มีเหตุจำเป็นและสมควร ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าอาจกำหนดราคาสำหรับการส่งมอบหรือใช้อ้างอิงเพื่อคำนวณส่วนต่างของราคาเพื่อใช้ในการชำระหนี้ในวันสุดท้ายของการซื้อขาย (Final Settlement Price) หรือราคาสำหรับการส่งมอบสินค้า (Delivery Price) แตกต่างจากที่กำหนดในแบบของสัญญาซื้อขายล่วงหน้าได้
(*ความในหลักเกณฑ์ 606 เดิมถูกยกเลิกและให้ใช้ความใหม่นี้แทน โดยข้อบังคับของบริษัท ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (ประเทศไทย) จำกัด (มหาชน) ลงวันที่ 23 สิงหาคม 2560 ซึ่งมีผลใช้บังคับตั้งแต่วันที่ 4 กันยายน 2560 เป็นต้นไป)
วิธีการชำระหนี้ตามสัญญาซื้อขายล่วงหน้าให้เป็นไปตามที่สำนักหักบัญชีกำหนด และการส่งมอบหรือชำระหนี้ในวันสุดท้ายของการซื้อขายให้เป็นไปตามที่กำหนดไว้ในแบบของสัญญาซื้อขายล่วงหน้านั้น
ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าจัดให้มีการซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าฟิวเจอร์ส โดยผู้ซื้อและผู้ขายมีหน้าที่ดังต่อไปนี้
(1) ผู้ขายต้องส่งมอบสินค้าอ้างอิงให้ผู้ซื้อซึ่งเป็นผู้ชำระราคา ณ เวลาใดเวลาหนึ่งในอนาคต เป็นจำนวนและราคาตามเงื่อนไขที่กำหนดไว้ในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าฟิวเจอร์ส
(2) ผู้ซื้อต้องจ่ายชำระเงินให้ผู้ขายเท่ากับจำนวนเงินที่คำนวณได้จากส่วนต่างระหว่างราคาหรือมูลค่าของสินค้าหรือตัวแปรที่กำหนดไว้ในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าฟิวเจอร์ส กับราคาหรือมูลค่าของสินค้าหรือตัวแปรที่เป็นอยู่ ณ เวลาใดเวลาหนึ่งหรือช่วงเวลาใดเวลาหนึ่งในอนาคตตามเงื่อนไขที่กำหนดไว้ในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าฟิวเจอร์ส หรือ
(3) ผู้ขายต้องจ่ายชำระเงินให้ผู้ซื้อเท่ากับจำนวนเงินที่คำนวณได้จากส่วนต่างระหว่างราคาหรือมูลค่าของสินค้าหรือตัวแปรที่กำหนดไว้ในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าฟิวเจอร์สกับราคาหรือมูลค่าของสินค้าหรือตัวแปรที่เป็นอยู่ ณ เวลาใดเวลาหนึ่งหรือช่วงเวลาใดเวลาหนึ่งในอนาคตตามเงื่อนไขที่กำหนดไว้ในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าฟิวเจอร์ส
*เมื่อสิ้นสุดช่วงเวลาซื้อขายของวันสุดท้ายของการซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าฟิวเจอร์ส ให้มีการซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าฟิวเจอร์สเพื่อล้างฐานะสัญญาซื้อขายล่วงหน้าฟิวเจอร์สด้วยราคาสำหรับการส่งมอบหรือใช้อ้างอิงเพื่อคำนวณส่วนต่างของราคาเพื่อใช้ในการชำระหนี้ในวันสุดท้ายของการซื้อขาย (Final Settlement Price) หรือราคาสำหรับการส่งมอบสินค้า (Delivery Price) โดยการซื้อขายดังกล่าวให้สมาชิกปฏิบัติตามหลักเกณฑ์ เงื่อนไข และวิธีการที่สำนักหักบัญชีกำหนด
(*ความในวรรคสองของหลักเกณฑ์ 611.01 เดิมถูกยกเลิกและให้ใช้ความใหม่นี้แทน โดยข้อบังคับของบริษัท ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (ประเทศไทย) จำกัด (มหาชน) ลงวันที่ 23 สิงหาคม 2560 ซึ่งมีผลใช้บังคับตั้งแต่วันที่ 4 กันยายน 2560 เป็นต้นไป)
ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าจัดให้มีการซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าออปชั่น โดยผู้ซื้อมีสิทธิและผู้ขายมีหน้าที่ดังต่อไปนี้
(1) คอลออปชั่น (Call Options)
(1.1) ผู้ซื้อคอลออปชั่นมีสิทธิซื้อสินค้าอ้างอิงหรือได้รับชำระเงินเท่ากับจำนวนเงินที่คำนวณได้จากส่วนต่างระหว่างราคาสำหรับการส่งมอบหรือใช้อ้างอิงเพื่อคำนวณส่วนต่างของราคาเพื่อใช้ในการชำระหนี้ (Settlement Price) กับราคาใช้สิทธิ ตามเงื่อนไขที่กำหนดไว้ในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าออปชั่น
(1.2) ผู้ขายคอลออปชั่นมีหน้าที่ส่งมอบสินค้าอ้างอิงให้ผู้ซื้อคอลออปชั่น หรือจ่ายชำระเงินเท่ากับจำนวนเงินที่คำนวณได้จากส่วนต่างระหว่างราคาสำหรับการส่งมอบหรือใช้อ้างอิงเพื่อคำนวณส่วนต่างของราคาเพื่อใช้ในการชำระหนี้ (Settlement Price) กับราคาใช้สิทธิ ตามเงื่อนไขที่กำหนดไว้ในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าออปชั่นให้ผู้ซื้อคอลออปชั่น
(2) พุทออปชั่น (Put Options)
(2.1) ผู้ซื้อพุทออปชั่นมีสิทธิขายสินค้าอ้างอิงให้ผู้ขายพุทออปชั่น หรือได้รับชำระเงินเท่ากับจำนวนเงินที่คำนวณได้จากส่วนต่างระหว่างราคาใช้สิทธิกับราคาสำหรับการส่งมอบหรือใช้อ้างอิงเพื่อคำนวณส่วนต่างของราคาเพื่อใช้ในการชำระหนี้ (Settlement Price) ตามเงื่อนไขที่กำหนดไว้ในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าออปชั่นจากผู้ขายพุทออปชั่น
(2.2) ผู้ขายพุทออปชั่นมีหน้าที่รับมอบสินค้าอ้างอิงจากผู้ซื้อพุทออปชั่น หรือจ่ายชำระเงินเท่ากับจำนวนเงินที่คำนวณได้จากส่วนต่างระหว่างราคาใช้สิทธิกับราคาสำหรับการส่งมอบหรือใช้อ้างอิงเพื่อคำนวณส่วนต่างของราคาเพื่อใช้ในการชำระหนี้ (Settlement Price) ตามเงื่อนไขที่กำหนดไว้ในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าออปชั่นให้ผู้ซื้อพุทออปชั่น
**เมื่อถึงวันที่กำหนดให้มีการใช้สิทธิตามเงื่อนไขที่กำหนดไว้ในแบบของสัญญาซื้อขายล่วงหน้า ในกรณีที่มีการเรียกร้องให้มีการปฏิบัติตามภาระผูกพันตามสัญญาซื้อขายล่วงหน้าออปชั่น ให้กระทำโดยการซื้อขายด้วยราคาเท่ากับส่วนต่างระหว่างราคาใช้สิทธิกับราคาสำหรับการส่งมอบหรือใช้อ้างอิงเพื่อคำนวณส่วนต่างของราคาเพื่อใช้ในการชำระหนี้ (Settlement Price) โดยการซื้อขายดังกล่าวให้สมาชิกปฏิบัติตามหลักเกณฑ์ เงื่อนไข และวิธีการที่สำนักหักบัญชีกำหนด
(*เพิ่มเติมหลักเกณฑ์ 611โดยข้อบังคับของบริษัท ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (ประเทศไทย) จำกัด (มหาชน) ลงวันที่ 2 กรกฎาคม 2550 ซึ่งมีผลใช้บังคับตั้งแต่วันที่ 16 กรกฎาคม 2550 เป็นต้นไป)
(**เพิ่มเติมความในวรรคสองของ 611.02 โดยข้อบังคับของบริษัท ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (ประเทศไทย) จำกัด (มหาชน) ลงวันที่ 22 ตุลาคม 2550 ซึ่งมีผลใช้บังคับตั้งแต่วันที่ 29 ตุลาคม 2550 เป็นต้นไป)
สมาชิกมีหน้าที่ชำระค่าธรรมเนียมเกี่ยวกับการจัดให้มีการซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าตลอดจนค่าธรรมเนียมและค่าใช้จ่ายอื่นใดที่เกี่ยวข้องตามที่ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้ากำหนด
(*เพิ่มเติมหลักเกณฑ์ 612โดยข้อบังคับของบริษัท ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (ประเทศไทย) จำกัด (มหาชน) ลงวันที่ 23 สิงหาคม 2560 ซึ่งมีผลใช้บังคับตั้งแต่วันที่ 4 กันยายน 2560 เป็นต้นไป)
*********************************
ที่มา: บมจ. ตลาดสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (ประเทศไทย)