สมาคมตลาดตราสารหนี้ไทย (ThaiBMA) สรุปภาวะตลาดตราสารหนี้ประจำสัปดาห์ (17 - 21 พฤศจิกายน 2568) ปริมาณการซื้อขายตราสารหนี้ มีมูลค่ารวม 355,183 ล้านบาท หรือเฉลี่ยอยู่ที่ประมาณวันละ 71,037 ล้านบาท ปรับตัวลดลงจากสัปดาห์ก่อนหน้าประมาณ 19% ทั้งนี้เมื่อแยกตามประเภทของตราสารแล้ว จะพบว่ากว่า 46% ของมูลค่าการซื้อขายทั้งหมด หรือประมาณ 161,920 ล้านบาท เป็นการซื้อขายในตราสารหนี้ ที่ออกโดยธนาคารแห่งประเทศไทย (state Agency Bond) ซึ่งส่วนใหญ่แล้วเป็นตราสารที่มีอายุคงเหลือค่อนข้างน้อย (ไม่เกิน 6 เดือน) ขณะที่พันธบัตรรัฐบาล ที่ออกโดยกระทรวงการคลัง (Government Bond) มีมูลค่าการซื้อขายเท่ากับ 142,820 ล้านบาท และหุ้นกู้ที่ออกโดยภาคเอกชน (Corporate Bond) มีมูลค่าการซื้อขายเท่ากับ 29,558 ล้านบาท หรือคิดเป็น 40% และ 8% ของมูลค่าการซื้อขายทั้งหมดที่เกิดขึ้น ตามลำดับ
สำหรับพันธบัตรรัฐบาล ที่มีปริมาณการซื้อขายสูงที่สุด 3 อันดับแรกคือรุ่น LB456A (อายุ 19.6 ปี) LB353A (อายุ 9.3 ปี) และ LB303A (อายุ 4.3 ปี) โดยมีมูลค่าการซื้อขายในแต่ละรุ่นเท่ากับ 17,777 ล้านบาท 15,930 ล้านบาท และ 15,816 ล้านบาท ตามลำดับ
ขณะที่หุ้นกู้ภาคเอกชน ที่มีปริมาณการซื้อขายสูงที่สุด 3 อันดับแรก ได้แก่ หุ้นกู้ของบริษัท ไทยเบฟเวอเรจ จำกัด (มหาชน) รุ่น TBEV288A (AA(tha)) มูลค่าการซื้อขาย 2,583 ล้านบาท หุ้นกู้ของบริษัท แอดวานซ์ อินโฟร์ เซอร์วิส จำกัด (มหาชน) รุ่น ADVANC285B (AAA(tha)) มูลค่าการซื้อขาย 1,952 ล้านบาท และหุ้นกู้ของบริษัท ศุภาลัย จำกัด (มหาชน) รุ่น SPALI268A (Non-Rated) มูลค่าการซื้อขาย 1,606 ล้านบาท
อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลปรับตัวลดลงจากวันก่อนหน้า 3-9 bps. โดยนักลงทุนคาดการณ์ว่าคณะกรรมการนโยบายการเงิน (กนง.) มีโอกาสปรับลดอัตราดอกเบี้ยลงในการประชุมเดือน ธ.ค.นี้ หลังจากสภาพัฒนาการเศรษฐกิจและสังคมแห่งชาติ(สศช.) รายงานภาวะเศรษฐกิจไทย ประจำไตรมาส 3/68 ขยายตัว 1.2% ชะลอตัวลงจากไตรมาส 2 ที่ขยายตัว 2.8% ส่วนหนึ่งมาจากความไม่แน่นอนทางการเมืองและความขัดแย้งกับกัมพูชา ด้านปัจจัยต่างประเทศ ออโตเมติก ดาต้า โพรเซสซิ่ง อิงค์ (ADP) รายงานการจ้างงานของภาคเอกชนสหรัฐฯ ลดลงเฉลี่ย 2,500 ตำแหน่งต่อสัปดาห์ ในช่วง 4 สัปดาห์ที่ผ่านมา ขณะที่ธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) สาขาแอตแลนตา รายงานแบบจำลองคาดการณ์ GDPNow ล่าสุดว่า เศรษฐกิจสหรัฐฯ ในไตรมาส 3/2568 จะมีการขยายตัว 4.2% หลังจากเศรษฐกิจขยายตัว 3.8% ในไตรมาส 2
สัปดาห์ที่ผ่านมา (17 - 21 พฤศจิกายน 2568) กระแสเงินลงทุนต่างชาติไหลเข้าตลาดตราสารหนี้ไทยรวมสุทธิ 3,309 ล้านบาท โดยเป็นการขายสุทธิในตราสารหนี้ระยะสั้น (ST) (อายุคงเหลือไม่เกิน 1 ปี) 259 ล้านบาท และซื้อสุทธิในตราสารหนี้ระยะยาว (LT) (อายุมากกว่า 1 ปี) 3,569 ล้านบาท และไม่มีตราสารหนี้ที่ถือครองโดยนักลงทุนต่างชาติหมดอายุ
หมายเหตุ: อันดับเครดิต หมายถึง อันดับเครดิตของหุ้นกู้เฉพาะรุ่น หรือ อันดับเครดิตของผู้ออกหุ้นกู้
ดัชนีหุ้นกู้เอกชน (Corp Bond Gross Price Index) เปลี่ยนเป็น ดัชนีหุ้นกู้เอกชน(MTM Corp Bond Gross Price Index) ตั้งแต่ ม.ค. 2565
ความเคลื่อนไหวในตลาดตราสารหนี้ไทย สัปดาห์นี้ สัปดาห์ก่อนหน้า เปลี่ยนแปลง สะสมตั้งแต่ต้นปี (17 - 21 พ.ย. 68) (10 - 14 พ.ย. 68) (%) (1 ม.ค. - 21 พ.ย. 68) มูลค่าการซื้อขาย แบบปกติ - Outright Trading (ล้านบาท) 355,183.42 436,192.71 -18.57% 19,641,488.10 มูลค่าการซื้อขายเฉลี่ยต่อวัน (ล้านบาท) 71,036.68 87,238.54 -18.57% 90,513.77 ดัชนีพันธบัตรรัฐบาล (Gov Bond Gross Price index) 113.3 112.88 0.37% ดัชนีหุ้นกู้เอกชน (MTM Corp Bond Gross Price Index) 108.92 108.76 0.15% เส้นอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาล (Gov Bond Yield Curve) --% ช่วงอายุของตราสารหนี้ 1 เดือน 6 เดือน 1 ปี 3 ปี 5 ปี 10 ปี 15 ปี 30 ปี สัปดาห์นี้ (21 พ.ย. 68) 1.25 1.26 1.27 1.35 1.42 1.71 1.99 2.4 สัปดาห์ก่อนหน้า (14 พ.ย. 68) 1.26 1.27 1.28 1.42 1.5 1.78 2.08 2.43 เปลี่ยนแปลง (basis point) -1 -1 -1 -7 -8 -7 -9 -3