นักวิเคราะห์บล.เอเชียพลัส แนะนำลงทุนหุ้นในกลุ่มหลักทรัพย์ และเชื่อว่าวันนี้จะปรับตัวเพิ่มขึ้น เนื่องจากมูลค่าการซื้อขายเฉลี่ยต่อวันของตลาดรวมปรับเพิ่มขึ้นมาในปริมาณที่ค่อนข้างมาก จากผลของการฟื้นตัวอย่างแข็งแกร่งของเศรษฐกิจไทย และปัญหาการเมืองในประเทศที่คลี่คลายลง เป็นปัจจัยบวกต่อความเชื่อมั่นของนักลงทุนทั้งไทยและต่างชาติ ส่งผลให้มูลค่าซื้อขายของตลาดไม่รวม prop trade ตั้งแต่เดือน ก.ค.-ส.ค.53 อยู่ที่เฉลี่ยวันละ 3.02 หมื่นล้านบาท เพิ่มขึ้น 77.9% จากช่วงเดียวกันของปี 52
นอกจากนี้ ปัจจุบันดัชนีตลาด(Set Index)สามารถทำ New High ทะลุ 900 จุด ทำให้คาดกำไรจากพอร์ตลงทุนของบริษัทหลักทรัพย์ในงวด 2H53 มีแนวโน้มดีกว่างวด 1H53 ส่งผลให้ภายใต้ประมาณการใหม่คาดกำไรสุทธิรวมของกลุ่มฯ ในปี 53 จะเติบโตจากปี 52 ราว 27.4% จากเดิมที่คาดจะลดลงราว 40%
มองว่ากำไรของกลุ่มหลักทรัพย์จะเติบโตทั้งจากงวด 2Q53 และงวด 3Q53 โดยเฉพาะรายได้ค่านายหน้า เนื่องจากมูลค่าซื้อขายทรงตัวอยู่ในระดับสูง ขณะที่อัตราค่านายหน้าสุทธิ(ไม่รวม prop trade)คาดใกล้เคียงกับที่เกิดขึ้นจริงในงวด 1H53 ซึ่งเป็นช่วงที่รับรู้ผลกระทบจากการเปิดเสรีค่าคอมฯแบบขั้นบันไดแล้ว กำไรจากพอร์ตลงทุนคาดดีกว่างวด 2Q53 คาด ณ สิ้นงวด 3Q53 ดัชนีตลาดจะปิดใกล้เคียงปัจจุบันที่ 900 จุด ซึ่งสูงกว่าสิ้นงวด 2Q53 ที่ปิด 797.31 จุด และงวด 3Q52 ที่ปิด 717.07 จุด ขณะที่รายได้จากธุรกิจ IB คาดทรงตัวจากงวด 2Q53
อย่างไรก็ตาม ในงวด 4Q53 คาดมูลค่าซื้อขายไม่รวม prop trade จะแผ่วเบาลงมาอยู่ที่ 1.74 หมื่นล้านบาท เนื่องจากปกติจะเป็นช่วงวันหยุดยาวของนักลงทุนชาวต่างชาติอีกทั้งตลาดหุ้นไทยอาจได้รับผลกระทบจากการขึ้นดอกเบี้ยนโยบายของ กนง. ซึ่งฝ่ายวิจัยคาดว่าจะมีการขึ้นดอกเบี้ย 0.25% อีก 1 ครั้งในเดือน ต.ค.53 จึงคาดมูลค่าซื้อขายไม่รวม prop trade ทั้งปี 53 จะอยู่ที่ 2.0 หมื่นล้านบาท (ถ้ารวม prop trade จะอยู่ที่ 2.3 หมื่นล้านบาท) ซึ่งสูงกว่าสมมติฐานเดิม 15%
ปัจจุบันราคาหุ้นในกลุ่มบางบริษัทยัง Underperform ตลาดอยู่มาก จึงเชื่อว่าในระยะสั้นนักลงทุนจะกลับมาสนใจลงทุน และจากปัจจัยดังกล่าวบริษัทจึงให้น้ำหนักการลงทุนในกลุ่มหลักทรัพย์“เท่ากับตลาด"โดยแนะนำให้ลงทุนในหุ้น KGI BLS เพราะยังมี Upside เกิน 45% และยังมีแนวโน้มที่จะให้ Div. Yield ปี 53 ในอัตราที่สูง ให้ราคา KGI ที่ 2.46 บาท BLS ที่ 21.60 บาท นอกจากนี้ยังแนะนำ“ซื้อ" PHATRA โดยให้ราคา 31.00 เพราะมีโครงสร้างรายได้ที่กระจายตัวดีมาก อีกทั้งยังมี Upside 15% และคาดให้ Div. Yield ปี 2553 9.3%